This study involves an examination of the financial statements of seven Belgian colliery companies in the first half of the twentieth century with a focus on assessing how they were influenced by the institutional and regulatory framework. It begins with a discussion of the regulation of accounting in Belgium in that period. While regulation was found to be limited, the State had an impact on the magnitude of reported figures through taxation and also through reporting obligations to a government agency supervising the colliery industry. The cases demonstrate differences with respect to disclosure, valuation, capitalisation, revaluation, and amortisation. Most companies involved changed their accounting policy significantly during the observation period. It was common for important changes in accounting policy, with material consequences for the reported results, not to be explained in the financial statements.
RAB (Belgian State Archives, Beveren), K.S. Waterschei, No.11, “Studies, rapporten en varia”; No.73, “Directiearchief”; No.359, “Briefwisseling Mijnwezen 1921-1970” (numbers for A. Dumont refer to a temporary depository list; a definite inventory is not yet available).
2.
AEL (Belgian State Archives, Liège), Entreprises, Abhooz, No.101-147, Bilans et comptes des profits et pertes, 1891-1937; No.148-193, Rapports du conseil d'administration ‡ l'assemblÈe gÈnÈrale des actionnaires, 1893-1950; No.194-225, Rapports du collËge des commissaires ‡ l'assemblÈe gÈnÈrale des actionnaires, 1894-1925; No.226, Rapports des conseils d'administration et de surveillance ‡ l'assemblÈe gÈnÈrale des actionnaires, 1905; No.227-251, Rapports du conseil de surveillance ‡ l'assemblÈe gÈnÈrale des actionnaires, 1928-1950; No.252, Rapports des conseils d'administration et de surveillance ‡ l'assemblÈe gÈnÈrale des actionnaires (exemplaires imprimÈs), 1905-1955.
3.
AEL (Belgian State Archives, LiËge), Entreprises, Gosson, No.11-40, Rapports des conseils d'administration et de surveillance ‡ l'assemblÈe gÈnÈrale, 1900-1930; No.45-71, DÈtails des dÈpenses, 1900-1925; No.84-114, Documents relatifs aux assemblÈes gÈnÈrales, 1900-1930; No.121, Registre des inventaires, 1927-1930; No.133, Registre des procËs verbaux de l'assemblÈe gÈnÈrale, 1915-1925; No.309-310, Registres aux procËs-verbaux de l'assemblÈe gÈnÈrale des actionnaires, 1896-1931.
4.
AEL (Belgian State Archives, LiËge), Entreprises, Kessales, No.628, Registres aux procËs-verbaux des rÈunions du conseil d'administration et du conseil gÈnÈral, 1914-1922; No.736-738, Rapports du conseil d'administration et du conseil de surveillance ‡ l'AssemblÈe GÈnÈrale des actionnaires, bilans et comptes de profits et pertes, 1869-1950.
5.
AEL (Belgian State Archives, LiËge), Entreprises, Abhooz, No.54 and 62, Rapports de la direction au conseil d'administration, 1900 and 1908; No.101-252, Bilans et comptes de profits et pertes, 1891-1937, Rapports du conseil d'administration ‡ l'assemblÈe gÈnÈrale des actionnaires, 1893-1950, Rapports du collËge des commissaires ‡ l'assemblÈe gÈnÈrale des actionnaires, 1894-1925, Rapports des conseils d'administration et de surveillance ‡ l'assemblÈe gÈnÈrale des actionnaires, 1905, Rapports du conseil de surveillance ‡ l'assemblÈe gÈnÈrale des actionnaires, 1928-1950.
6.
AEL (Belgian State Archives, LiËge), Entreprises, Batterie, No.35-36, Rapports du conseil d'administration ‡ l'assemblÈe gÈnÈrale des actionnaires, 1875-1961; No.1067-1069-1070, Statuts de la SociÈtÈ Anonyme.
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